होम लोन बैलेंस ट्रांसफ़र कैलकुलेटर
होम लोन ट्रांसफ़र करने पर ईएमआई में कमी, शुल्क के बाद असल बचत और खर्च वसूल होने का समय जाँचें
| विवरण | मौजूदा लोनदाता | नया लोनदाता |
|---|---|---|
| मासिक ईएमआई | ₹४१,७६९ | ₹३९,३९० |
| कुल ब्याज | ₹३५,१८,४१८ | ₹३०,९०,१२४ |
| ट्रांसफ़र का खर्च | ₹० | ₹२५,००० |
| कुल खर्च (ब्याज + शुल्क) | ₹३५,१८,४१८ | ₹३१,१५,१२४ |
पूरी तरह आपके ब्राउज़र में चलता है। आप जो भी भरते या अपलोड करते हैं, वह न हमें भेजा जाता है, न कहीं स्टोर होता है।
परिणाम केवल अनुमान हैं, वित्तीय सलाह नहीं। दरें, शुल्क और नियम बदलते रहते हैं, इसलिए कोई फ़ैसला लेने से पहले अपने बैंक, पोस्ट ऑफ़िस या वित्तीय सलाहकार से पुष्टि कर लें। इस्तेमाल की शर्तें
नीचे दी गई गाइड अनुवाद तैयार होने तक अंग्रेज़ी में है।
इस्तेमाल कैसे करें
- अपना बकाया लोन और मौजूदा ब्याज दर भरें।
- नए लोनदाता की ब्याज दर और बाकी अवधि साल या महीनों में भरें।
- नए लोनदाता की प्रोसेसिंग फ़ीस (जीएसटी सहित) और अन्य शुल्क जोड़ें। अन्य शुल्क में कानूनी और वैल्यूएशन फ़ीस, नए मॉर्गेज पर स्टांप ड्यूटी और मौजूदा लोनदाता की ओर से लिया जाने वाला कोई भी शुल्क आता है।
- आपके टाइप करते ही परिणाम बदल जाते हैं: अभी की और ट्रांसफ़र के बाद की ईएमआई, बचा ब्याज, शुल्क के बाद शुद्ध बचत और लागत वसूली में लगने वाला समय।
- अगर लोन ट्रांसफ़र करना फ़ायदे का सौदा नहीं है, तो एक नोट इसकी वजह बताता है। चार्ट दिखाता है कि बचत कब से फ़ायदे में बदलती है।
What is a home loan balance transfer?
In a home loan balance transfer, a new bank or housing finance company pays off your existing loan and you repay the new lender instead, usually at a lower interest rate. Your remaining principal and tenure stay the same, so a lower rate means a lower EMI and less total interest. Lenders often offer a top-up loan at the same time, but this balance transfer calculator looks only at the existing balance.
Switching isn't free. The new lender charges a processing fee. There are legal and valuation fees, stamp duty or registration charges on the new mortgage (these vary by state), and sometimes a charge from the old lender. So the real question is this: does the interest you save beat these one-time costs, and how soon?
How it's calculated
Interest saved = (EMI now − EMI after) × months left
Net saving = interest saved − (processing fee + other charges)
Break-even (months) = charges ÷ monthly EMI saving
Both EMIs use the same outstanding amount and remaining months. The break-even ignores the time value of money to keep it easy to follow. When the break-even period is short, the difference is small.
Worked example
You owe ₹40,00,000 at 9.5% with 15 years left. Another lender offers 8.5%. The processing fee is ₹10,000 and other charges come to ₹15,000.
| Current lender (9.5%) | New lender (8.5%) | |
|---|---|---|
| Monthly EMI | ₹41,769 | ₹39,390 |
| Total interest over 15 years | ₹35,18,418 | ₹30,90,124 |
| One-time switching costs | Nil | ₹25,000 |
The EMI falls by ₹2,379 a month, so total interest drops by about ₹4,28,294. Take off the ₹25,000 of costs and the net saving is about ₹4,03,294. You get the costs back in 11 months. That's a clear case for switching.
Now take a ₹5,00,000 loan with 3 years left, moving from 9% to 8.9% with ₹30,000 of costs. The EMI drops by only about ₹23 a month, roughly ₹840 over three years. You'd never recover the charges, and the calculator flags it as not worth it.
When does a transfer make sense?
- A real rate gap. The bigger the difference, the faster you break even. Small gaps rarely cover the costs unless the balance is large.
- Many years left. Interest is front-loaded, so switching early in the loan saves far more than switching near the end.
- A large balance. The same rate cut saves more rupees on ₹50 lakh than on ₹5 lakh.
- Ask your current lender first. Many banks will lower your rate (a "conversion" or reset) for a small fee if you ask, especially if you've repaid on time and have a good credit score. You skip the fresh paperwork and stamp duty.
- Compare the full offer. Check the rate's benchmark (most floating home loans are linked to an external benchmark such as the RBI repo rate), the spread, any teaser period and every fee in the Key Facts Statement.
Foreclosure charges
Under RBI rules, lenders can't levy foreclosure or prepayment charges on floating-rate loans to individuals for non-business purposes. So most home loan transfers carry no charge from the old lender. If your loan is on a fixed rate, a foreclosure charge may apply. Check your loan agreement and include it under "Other charges".